El mercado inmobiliario argentino atraviesa una transformación significativa impulsada por la adopción de tecnologías emergentes y estrategias de inversión innovadoras:
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Tokenización de Inmuebles
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Digitalización de
transacciones y permuta de divisas
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Nuevas formas de inversión como Obligaciones Negociables y Criptomonedas
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Fideicomisos inmobiliarios,
Crowdfunding
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Construcción tradicional
Estas tendencias redefinen el sector inmobiliario en Argentina y transforman la manera en que se desarrollan, comercializan y gestionan las propiedades, ofreciendo nuevas oportunidades para inversores y desarrolladores.
Foto de Jakub Żerdzicki en Unsplash
De acuerdo a Federico Tessore, experto en inversiones y Founder de Inversor
Global, la Argentina está próxima a lo que denomina un “Boom
Inmobiliario", favorecido
por la reactivación del mercado en el sector:
“Los precios de los activos inmobiliarios serán los próximos en
moverse, hay razones concretas para que el mercado inmobiliario siga subiendo”.
Este movimiento, afirma, además tendrá un
impacto a mediano plazo en otros sectores como el inmobiliario, bancario (créditos hipotecarios) y de construcción.
Construcción de departamentos para alquiler: una estrategia rentable
La creciente demanda de viviendas en alquiler ha llevado a muchos
desarrolladores a enfocarse en construir
departamentos para alquilar como una forma de capitalizarse.
Esta estrategia no solo satisface las
necesidades habitacionales de la población, sino que también ofrece a los inversores una fuente
constante de ingresos. La planificación cuidadosa de estos proyectos,
considerando ubicación, diseño y amenities es esencial para maximizar la rentabilidad y atraer a nuevos
inquilinos.
De acuerdo al estudio de mercado de
Mudafy, la variación de precios por m2 puede ser considerable (de 800 a 4700
USD) según el barrio en que se quiera construir (CABA):
Tomado de los datos expuestos de
propiedades en venta en Mudafy
Otros factores que afectan los costos de
construcción de una propiedad, siguiendo los estudios de economía aplicada de
Onsari (2022), son:
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Acceso a medios de transporte
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Distancia de parques y espacios de recreación
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Cercanía a lugares de trabajo
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Acceso a servicios básicos
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Cercanía de centros de atención de salud
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Factores macroeconómicos: inflación,
volatilidad del tipo de cambio, desempleo, créditos hipotecarios, etc.
Llevar adelante la adquisición y/o
construcción de un inmueble implica retornos positivos en este contexto, sin
embargo requiere de una inversión alta de capital que no todos pueden
permitirse. Sin embargo, hay otras alternativas
que posibilitan el acceso a las inversiones inmobiliarias con importes menores.
Fideicomisos inmobiliarios: una herramienta de confianza para
desarrollos
Los fideicomisos
inmobiliarios continúan siendo una estructura clave para el
desarrollo de proyectos en Argentina. Esta figura jurídica permite a los
inversores aportar capital para la
construcción de propiedades, con la seguridad de que los fondos serán
administrados por un fiduciario
independiente.
Otras ventajas, características y
beneficios de operar en un
fideicomisos:
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Ventaja |
Descripción |
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Diversificación
de Inversiones |
Permite a los inversores distribuir su capital en múltiples proyectos inmobiliarios,
reduciendo riesgos y aumentando oportunidades de rentabilidad. |
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Financiamiento en
Cuotas
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Facilita la adquisición mediante pagos fraccionados,
distribuyendo el costo total de la obra entre las distintas unidades
funcionales. |
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Facilidades en la Construcción de
vivienda |
Simplifica el desarrollo y la
construcción de nuevas viviendas, contribuyendo al crecimiento y
dinamización del sector inmobiliario. |
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Protección de Activos
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Asegura el resguardo legal de los inmuebles, ofreciendo una capa
adicional de seguridad para los inversores. |
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Eficiencia Administrativa
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El fiduciario profesional gestiona los inmuebles de manera más
efectiva que el fideicomitente, optimizando recursos y tiempos. |
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Flexibilidad de Uso
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Puede ser utilizado para diversos propósitos, como la administración
de edificios, el desarrollo de proyectos específicos o la preservación de bienes. |
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Alternativa de Financiación |
Ofrece una opción de financiamiento alineada con la economía real, facilitando la obtención de recursos sin
depender de métodos tradicionales. |
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Recuperación Acelerada de Inversiones |
Acorta los plazos para recuperar las inversiones al alinear activos
con obligaciones financieras, mejorando la liquidez para los inversores. |
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Transparencia y Protección Legal |
Garantiza claridad en las operaciones y respaldo legal, haciendo atractiva la participación en el mercado
inmobiliario sin asumir directamente riesgos operativos. |
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Interés Común en la Culminación
del Proyecto |
Todas las partes involucradas comparten el objetivo de finalizar el proyecto conforme a los términos pactados,
alineando intereses y fomentando la
colaboración. |
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Comercialización en Dólares con Pago en Pesos |
Permite la venta de activos denominados en dólares mientras los pagos
se realizan en pesos, ofreciendo
flexibilidad ante fluctuaciones cambiarias. |
Si bien esta forma de
inversión es popular y puede realizarse
sobre distintos tipos de inmuebles y montos de inversión, además de las ventajas señaladas, esta alternativa suele
generar algo de desconfianza debido a:
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Experiencias negativas de terceros
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Desconocimiento del fiduciario y su historial de administración
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Demoras de contratistas y dificultades en la construcción.
En contraposición, las últimas tendencias
buscan un grado mayor de certidumbre con la implementación de sistemas blockchain de transacción en
inmuebles.
La influencia de las criptomonedas en el sector inmobiliario
El
auge de las criptomonedas también ha impactado en el mercado inmobiliario
argentino.
De acuerdo a la BBC,
el contexto de imprevisibilidad económica ha llevado a la extensión del uso de
Criptomonedas como una forma de proteger el capital de la inflación y la
devaluación y una alternativa al dólar. Esto ha convertido a la Argentina en uno de los principales acreedores de criptomonedas del
mundo con más de 100.000 millones de
USD.
Frente a este escenario, muchos se
preguntan cómo y dónde invertir, cómo
adquirir criptomonedas o qué es holdear, y/o hacer scalping. Una breve aclaración de estos términos antes
de continuar:
Foto de Kanchanara en Unsplash
El trading,
es el intercambio - compraventa de
instrumentos financieros como criptomonedas en mercados especializados.
Holding, es
una práctica de trading que busca
mantener una inversión a largo plazo y obtener rentabilidades por una venta a
la suba;
El Staking,
es el congelamiento de la inversión,
simplemente manteniéndola un tiempo mucho más prolongado.
Por el contrario, el Scalping es la inversión a muy corto
plazo que busca adquirir pequeñas
ganancias y ganar mediante la acumulación de transacciones mínimas.
Una plataforma
de trading es un software que
permite el intercambio de activos Si
bien estas son múltiples, en Argentina se destacan: eToro, Plus500, Balanz y bull market,
hay opiniones diversas sobre cuál usar. Lo recomendable es
emplear aquellas que están reguladas por la Comisión
Nacional de Valores y no tienen comisiones tan elevadas.
Con relación a las operaciones
inmobiliarias, en todo el mundo y en la Argentina comienza a popularizarse la
utilización de criptomonedas como parte de la prestación, ofreciendo una
alternativa a las monedas tradicionales y atrayendo a un segmento de inversores más jóvenes y tecnológicamente orientados.
Tokenización de inmuebles: democratizando la inversión inmobiliaria
Por último, otra de las innovaciones más destacadas es la tokenización de
inmuebles. Esta forma de inversión permite fraccionar la propiedad en tokens digitales respaldados por tecnología blockchain.
Este enfoque facilita que pequeños inversores accedan al mercado inmobiliario, tradicionalmente reservado para grandes capitales, al permitir la compra de fracciones de propiedades. Por otro lado, la tokenización ofrece mayor liquidez y transparencia en las transacciones, atrayendo a una nueva generación de inversores interesados en activos digitales.
Foto de Photo By: Kaboompics.com:
CASOS DE ÉXITO EN LA ARGENTINA
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Q-HAUSSE.
Es un proyecto inmobiliario de mirada global
compuesto por un conjunto de empresas que utilizan tecnología Blockchain para comprar
porciones de propiedades desde 50
USD y obtener ganancias, principalmente a partir de la permanencia en la inversión como fideicomiso de una propiedad.
Muchos de sus clientes son pequeños ahorristas en busca de obtener un resguardo
de valor y de sus ahorros.
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REENTAL
Es otra startup de Real State que opera a partir de la tokenización de
inmuebles en todo el mundo. Opera desde una entrada a partir de los 100
USD. Además, a diferencia de Q-Housse, el cliente se convierte en copropietario
de ese inmueble y recibe rentabilidades acordes a su adquisición.
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LET´SBIT
Otro ejemplo de Real Estate tokenizado es LET´SBIT, una plataforma que compró una pequeña parte de un Hotel Hilton en Rosario, Argentina. A través de la plataforma, sus usuarios pueden invertir en un pozo para adquirir una mínima parte de la propiedad y obtener una pequeña rentabilidad mensual.
La implementación de estas innovadoras formas
de inversión permite que nuevos actores antes imposibilitados puedan diversificar sus carteras, acceder con montos mínimos y obtener
ganancias.
Perspectivas futuras: un mercado en constante evolución
La integración de la tecnología y las nuevas estrategias de inversión están
transformando el panorama inmobiliario en Argentina. Plataformas como BerserkersFinance
están a la vanguardia de esta evolución, ofreciendo
formación, recursos y herramientas de avanzada para que inversores y desarrolladores naveguen este entorno dinámico.
A medida que el mercado continúa
adaptándose a las tendencias globales y locales, es esencial que los actores
del sector se mantengan informados y flexibles para aprovechar las
oportunidades emergentes.
En resumen, el mercado inmobiliario
argentino está experimentando una renovación
y una transición impulsada por
la innovación tecnológica en
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Tokenización de Inmuebles
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Fideicomisos inmobiliarios y Crowdfunding
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Proliferación de Criptomonedas y cambios en divisas
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Construcción y Alquiler de Inmuebles